Як працюють контракти на різницю: отримання прибутку від зростання та падіння цін без володіння активом, кредитне плече та маржа, всі витрати та ризики.
Швидка відповідь: CFD (контракт на різницю) — це контракт з брокером на обмін різниці ціни активу між моментом відкриття та закриття торгівлі. Якщо ви купуєте і ціна зростає, ви отримуєте різницю; якщо ви продаєте і ціна падає, ви отримуєте різницю. Ви ніколи не володієте активом, можете торгувати на ростучих і падаючих ринках, а торгуєте на маржі, яка збільшує як прибутки, так і збитки.
Як працює CFD торгівля
Кожна CFD торгівля має чотири частини: інструмент, напрямок, розмір і дві ціни.
Припустимо, EUR/USD котується на 1.1250 і ви очікуєте, що євро зростатиме. Ви купуєте 1 лот (100,000 євро). Пізніше ціна 1.1300 і ви закриваєте позицію.
Зміна ціни: 1.1300 - 1.1250 = 0.0050 Прибуток: 0.0050 × 100,000 = $500
Якби ціна впала до 1.1200, та ж торгівля принесла б збиток $500. Якби ви очікували падіння і продали замість цього, цифри обернулися б: ви отримуєте $500 на падіння до 1.1200 і втрачаєте $500 на зростання до 1.1300.
Нічого не було поставлено. Жодні євро не змінили власника. Брокер розрахував різницю на вашому рахунку в валюті, яка є основною ідеєю контракту на різницю.
Левередж і маржа, без складної термінології
Щоб відкрити позицію 1 лот EUR/USD вам не потрібно $112,500. Ви вносите маржу — депозит, що становить частку вартості позиції. При 1:100 левередж маржа становить 1/100 вартості: приблизно $1,125.
Саме це робить CFD ефективними і саме це робить їх небезпечними. Прибуток $500 вище становить 44% маржі від руху ціни менш ніж на половину відсотка. Той же рух в іншу сторону коштує ті ж $500. Маржа — це не ваш максимальний збиток: збитки виходять з вашого всього балансу, і якщо ваш рівень маржі впадає до рівня стоп-ауту, платформа автоматично закриває позиції.
Корисне правило: спочатку визначте суму в доларах, яку ви готові втратити на торгівлі, а потім виберіть розмір позиції, що втрачає саме цю суму при попаданні вашого стоп-лосса. Калькулятор розміру позиції виконує арифметику, а калькулятор маржі показує маржу для будь-якого інструменту та левереджу.
Що коштує торгівля CFD
Спред. Ви купуєте за вищою (ask) ціною і продаєте за нижчою (bid) ціною. Різниця — це вартість, яку ви платите при відкритті. Вона змінюється залежно від інструменту, часу доби та типу рахунку.
Комісія. Деякі рахунки стягують комісію за лот замість тисніших, сирих спредів. У GCC Brokers рахунки Standard і Pro не мають комісії; рахунок Zero має сирі спреди від 0.2 пункту плюс комісія. Див. типи рахунків.
Своп (фінансування овернайт). Позиція, що залишається відкритою на момент щоденного роллувера, стягується або кредитується своп, що відображає процентну вартість позиції з левередж. Вона може бути позитивною або негативною, залежить від напрямку, і триплюється однієї ночі на тиждень для покриття вихідних. Наш пояснювальний матеріал про комісії своп детально це розглядає, а калькулятор своп використовує живі ставки.
CFD порівняно з володінням активом
| Купівля активу | Торгівля CFD | |
|---|---|---|
| Володіння | Ви володієте ним | Лише вплив на ціну |
| Прибуток від падіння цін | Ні | Так, продажем |
| Потрібні гроші | Повна вартість | Маржа, частка вартості |
| Витрати на утримання | Зберігання, депозит | Своп овернайт |
| Дивіденди, поставка | Так | Ні |
| Можете втратити більше, ніж внесли | Ні | Так, при левередж |
CFD підходять для трейдерів, які хочуть короткострокової експозиції до рухів цін у будь-якому напрямку по багатьох ринках з одного рахунку. Інвестори, які хочуть володіти активом роками, зазвичай краще послугуються його покупкою.
Що ви можете торгувати як CFD
У GCC Brokers ви можете торгувати більш ніж 100 інструментами як CFD на MetaTrader 5:
- Форекс: понад 40 валютних пар, включаючи EUR/USD, GBP/USD і USD/JPY.
- Метали: золото (XAU/USD), срібло та інші. Див. як торгувати золотом.
- Індекси: US30, NAS100, US500, DE40 та інші.
- Сировина: сира нафта WTI і Brent, природний газ.
- Крипто CFD: Bitcoin, Ethereum та інші великі монети.
- Ф'ючерси та перпетуали.
Повний список з розмірами контрактів, маржею та ставками своп для кожного інструменту доступний на сторінці ринків.
Ризики, висловлені ясно
- Левередж збільшує збитки так само як прибутки, і збитки можуть перевищити ваш депозит на швидких ринках.
- Ціни можуть перестрибнути на вихідних та навколо важливих новин, минаючи стоп-лосс.
- Витрати овернайт накопичуються на позиціях, утримуваних тижнями.
- CFD торгуються з брокером, а не на біржі, тому ви залежите від регулювання брокера та його фінансового становища. GCC Brokers Limited регулюється Financial Services Commission of Mauritius (ліцензія GB22200739), яку ви можете перевірити на сторінці регулювання.
GCC Brokers виконує CFD ордери через повністю автоматизоване STP виконання без перекотирувань та без фільтрування за прибутковістю.
Торгівля FX та CFD з використанням левереджу несе значні ризики і може бути непридатною для всіх інвесторів. Ви можете втратити більше, ніж ваш початковий депозит.
Запитання з цієї теми.
Що таке CFD простою мовою?
CFD (контракт на різницю) — це угода з брокером обмінити різницю в ціні активу між моментом відкриття та закриття угоди. Ви отримуєте прибуток, якщо ціна рухається в обраному напрямку, і отримуєте збиток, якщо рухається в іншому. Ви ніколи не володієте базовим активом.
Чи можна втратити більше, ніж ви інвестували, з CFD?
Так. CFD торгуються на маржі, тому швидкий рух або стрибок ціни можуть створити збиток більший за кошти на рахунку. Ризик на угоду слід розраховувати від відстані стоп-лосу, а не від необхідної маржі.
Яка різниця між CFD та купівлею акцій або золота?
Купівля активу дає вам право володіння, і ви можете отримати прибуток лише якщо ціна зростає. CFD дає вам тільки цінову експозицію: ви можете йти в довгу або короткі позиції, торгуєте на маржі, платите нічне фінансування (своп) замість зберігання, і не отримуєте дивіденди або фізичні метали.
Скільки коштує торгівля CFD?
Основні витрати — це спред (різниця між цінами покупки та продажу), комісія на деяких типах рахунків та своп, який нараховується або кредитується за кожну ніч, коли позиція залишається відкритою. GCC Brokers загалом поглинає комісії за обробку депозитів і виведення коштів; винятки розкриваються заздалегідь.
Що ви можете торгувати як CFD у GCC Brokers?
Понад 100 інструментів: більше 40 валютних пар, золото, срібло та інші метали, фондові індекси, такі як US30 та NAS100, нафту та природний газ, крипто-CFD, ф'ючерси та перпетуали, всё на MetaTrader 5.
Чи регульована торгівля CFD?
Постачальники CFD регулюються фінансовим органом, який їх ліцензує. GCC Brokers Limited ліцензована та регульована Financial Services Commission (FSC) Маврикія, ліцензія GB22200739, яку можна перевірити в публічному реєстрі FSC.
Лише для інформації. Це ринковий коментар і освітній матеріал, а не інвестиційна порада. Дані наведено на момент написання.