Broker & Execution

Liquidity Provider

A liquidity provider (LP) एक वित्तीय संस्था है — आमतौर पर एक बड़ा बैंक, हेज फंड, या प्राइम ब्रोकर — जो tradable instruments के लिए buy और sell prices प्रदान करता है। STP model में, ब्रोकर client orders को एक या अधिक LPs को route करता है, जो सर्वश्रेष्ठ available price प्रदान करने के लिए compete करते हैं। अधिक LPs का अर्थ है tighter spreads और deeper market depth।

Example

जब आप GCC Brokers के माध्यम से EUR/USD का 1 lot खरीदते हैं, तो order को STP के माध्यम से multiple liquidity providers को route किया जाता है। सर्वश्रेष्ठ ask price प्रदान करने वाला LP आपके order को पूरा करता है। यह electronically milliseconds में होता है बिना किसी dealing desk involvement के।